ANÁLISIS DE EBM NEWSDESK -Por Nick Staunton- Editor en jefe
La Comisión Europea ha lanzado su campaña de independencia tecnológica más ambiciosa hasta el momento, pero la brecha entre la intención legislativa y la realidad industrial nunca ha sido tan grande.
Bruselas toma medidas
La Comisión Europea ha propuesto un amplio conjunto de reglas destinadas a reforzar los chips locales, la inteligencia artificial y los servicios en la nube mientras el bloque lucha por desarrollar la soberanía tecnológica en medio de una enorme dependencia de productos y servicios de Estados Unidos y China. El paquete, presentado esta semana, representa el intento más amplio hasta el momento de reducir lo que Bruselas ahora describe abiertamente como responsabilidad estratégica.
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La vicepresidenta ejecutiva de la Comisión, Henna Virkkunen, lo expresó con una franqueza inusual: “Queremos asegurarnos de que nadie tenga un interruptor de emergencia”. Ese marco –la soberanía como una necesidad defensiva más que como una aspiración industrial– marca un cambio significativo en la postura pública de la Comisión. Durante años, la política tecnológica europea estuvo impulsada por la regulación de otros. Ahora está impulsado por el miedo a depender de ellos.
El paquete tiene dos pilares legislativos. En primer lugar, una Ley de Desarrollo de la Nube y la IA que imponga límites estrictos sobre cómo se pueden procesar los datos confidenciales del sector público y quién los puede procesar. En segundo lugar, una Ley de Chips 2.0 que intenta aprovechar (y corregir) los fallos de la Ley de Chips Europea original, que estuvo muy por debajo de sus objetivos de fabricación de semiconductores. Como examinamos en nuestra cobertura anterior de las ambiciones industriales de la Ley Europea de Chips y sus puntos ciegos laborales, la primera versión de esta política se deshizo no por falta de ambición sino por falta de infraestructura de ejecución.
El problema de la nube
La Ley de Desarrollo de la Nube y la IA requerirá que los estados miembros de la UE realicen evaluaciones de riesgos de soberanía para determinar qué parte de su infraestructura existente depende de tecnología proporcionada por empresas no pertenecientes a la UE, y luego determinar qué partes deberían transferirse a empresas europeas por razones de seguridad o competitividad.
La magnitud del problema que revelarán esas evaluaciones no es trivial. Actualmente, el mercado digital está dominado por gigantes estadounidenses como Google, Microsoft y Apple, y conglomerados chinos como Alibaba y ByteDance. Los chips más avanzados utilizados para desarrollar IA de vanguardia se diseñan en Estados Unidos y se producen en Taiwán o Corea del Sur. En resumen, Europa depende de todos los niveles: hardware, software, infraestructura de nube y modelos de inteligencia artificial de vanguardia.
Se prevé que el gasto total en tecnología de Europa supere los 1,5 billones de euros en 2026, con un crecimiento del 6,3%, impulsado por hardware optimizado para IA, la adopción de la nube, la ciberseguridad y la inversión en infraestructura alineada con la soberanía. Se pronostica que solo en Alemania el gasto en la nube pública crecerá un 17% este año. El dinero se está moviendo. La pregunta es si se está avanzando hacia alternativas genuinamente europeas o simplemente hacia despliegues europeos de infraestructura estadounidense.
Para contextualizar cómo influye esto en la tensión tecnológica transatlántica más amplia, nuestro análisis de cómo la agenda regulatoria de Trump está remodelando la relación digital entre Estados Unidos y la UE establece todos los riesgos geopolíticos en juego.
Chips Act 2.0: aprender del fracaso
La Ley de Chips 2.0 se lanza junto con la legislación sobre la nube, con el objetivo de construir capacidad de semiconductores avanzada en suelo europeo, un objetivo que la primera Ley de Chips no logró cumplir de manera significativa. El enfoque revisado vincula directamente la inversión en semiconductores con el gasto en infraestructura de nube, creando una política industrial integrada en lugar de un programa de subsidios independiente.
El escepticismo está justificado. Desarrollar una capacidad de fabricación de chips de vanguardia lleva una década y decenas de miles de millones en gastos de capital. La planta europea de TSMC en Dresde, la inversión entrante en semiconductores más importante que ha atraído el continente, producirá chips que sean competitivos con los estándares de 2022, no con los de 2026. La brecha tecnológica no se está cerrando; se está ampliando.
Forrester ha sido contundente en su evaluación: ninguna empresa europea abandonará por completo las hiperescaladoras estadounidenses en el corto o mediano plazo. A pesar del creciente interés en la soberanía digital, un cambio total de AWS, Google Cloud y Microsoft Azure a proveedores locales no es práctico: industrias específicas pueden comenzar a migrar hacia casos de uso específicos, pero el impacto en el mercado europeo general de la nube será insignificante.
Esta evaluación no coincide con las ambiciones de la Comisión. Como argumentamos en nuestro artículo sobre el desafío de la infraestructura de pagos de 24 billones de euros en Europa, el patrón de la política europea que anuncia un cambio estructural que luego la realidad del mercado califica silenciosamente es recurrente.
El cálculo geopolítico
La novedad esta vez es la urgencia. La combinación de la imprevisibilidad del comercio estadounidense bajo la administración Trump, el rápido avance de la política industrial china en materia de hardware de inteligencia artificial y la crisis del Estrecho de Ormuz que expuso la vulnerabilidad europea a la interrupción de la cadena de suministro ha concentrado las mentes en Bruselas de una manera que los ciclos de políticas tecnológicas anteriores no lo hicieron.
Francia ya está abandonando activamente los paquetes de software y motores de búsqueda estadounidenses en favor de alternativas locales de código abierto, impulsada por preocupaciones de privacidad en torno a leyes extraterritoriales como la Ley de Nube de EE. UU. Esa medida unilateral de París se está institucionalizando ahora a nivel de la UE. Invertir.com
El seguimiento de Reuters de la evolución del marco de soberanía tecnológica de la UE ofrece la imagen más clara en tiempo real de cómo los estados miembros están respondiendo al impulso de Bruselas y dónde están surgiendo las fallas políticas.
El propio marco de la Comisión lo dice claramente: las dependencias tecnológicas se están convirtiendo en pasivos estratégicos. La cuestión definitoria sigue siendo, como lo ha hecho durante una década, si Europa puede construir la capacidad industrial necesaria para adaptarse a ese lenguaje. Esta vez, al menos, se ha dotado de un marco legal para intentarlo. Si ese marco se convierte en infraestructura o sigue siendo una aspiración definirá la competitividad europea para la próxima generación. Nuestra cobertura de cómo BlackRock está interpretando el riesgo de infraestructura europea y el impacto de Irán en la estrategia energética e industrial europea subraya cuánto depende de que Europa haga esto bien.
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