Climentum Capital, con sede en Copenhague, ha alcanzado el primer cierre de su segundo fondo con 60 millones de euros, igualando el tamaño total de su primer fondo mientras continúa respaldando a empresas europeas de HardTech climáticas que buscan fortalecer la resiliencia industrial, la sostenibilidad y la competitividad del continente.
El Fondo Europeo de Inversiones (FEI) ha comprometido 40 millones de euros para el fondo, mientras que el Fondo de Inversión y Exportación de Dinamarca (EIFO) ha invertido 15 millones de euros y la Sociedad Danesa de Ingenieros (IDA) ha comprometido 5 millones de euros.
“El entorno de recaudación de fondos para HardTech climática en sus primeras etapas no ha sido fácil en los últimos años. Los inversores son más selectivos, los plazos son más largos y el listón de prueba es más alto. Por eso es importante la composición del lanzamiento del Fondo II: nuestro sindicato de inversores refleja una convicción informada, no una inversión de impulso”, afirma Morten Halborg, socio general de Climentum Capital.
“Europa tiene excelentes ideas de investigación y de negocios”, añade Merete Clausen, directora ejecutiva adjunta del FEI. “Para aprovechar esto, necesita inversores dispuestos a respaldar a las empresas que desarrollan tecnologías industriales que darán forma a la próxima generación de crecimiento limpio. Climentum Capital Fund II aborda una importante brecha de financiación apoyando a los empresarios que construyen soluciones climáticas para la economía real”.
Fundada en 2022, Climentum Capital respalda a empresas de HardTech que pueden ayudar a reducir la huella de carbono de los sectores responsables de una parte importante de las emisiones de gases de efecto invernadero en Europa.
Su primer fondo se lanzó por valor de 60 millones de euros y ya ha logrado una salida: Studsvik adquirió KNXT menos de tres años después de la inversión inicial de Climentum. La empresa dijo que el acuerdo demostraba su tesis en acción, con un actor industrial estratégico adquiriendo las capacidades necesarias para seguir siendo competitivo.
Climentum Capital Fund II tiene como objetivo hasta 100 millones de euros e invertirá principalmente en empresas Seed y Serie A que desarrollan hardware y soluciones DeepTech en energía, industria, transporte y agricultura.
El fondo se centrará en empresas que trabajan en seguridad energética, eficiencia industrial, soberanía de la cadena de suministro y descarbonización industrial, particularmente en Dinamarca, Suecia, Alemania, Austria y Suiza.
El nuevo fondo está estructurado como un fondo del Artículo 9 y utiliza un modelo de doble acarreo que vincula la economía de la empresa con los rendimientos financieros y los ahorros de CO₂ verificados. Climentum Capital Fund II tiene como objetivo apoyar a las empresas cuyas tecnologías sean capaces de reducir las emisiones de CO₂ en alrededor de 1,5 millones de toneladas al año, el equivalente a las emisiones de 350.000 automóviles de gasolina conducidos durante un año.
“La misión de EIFO es acelerar la transición verde y al mismo tiempo fortalecer la independencia estratégica de Europa”, dice Erik Balck Sørensen, director de inversiones de EIFO. “A través de nuestra inversión en Climentum Capital Fund II, estamos ayudando a escalar tecnologías climáticas críticas, aunque significativamente insuficientes, que son esenciales para reducir las emisiones de carbono en toda la industria europea y lograr las ambiciones climáticas de Europa”.
Climentum destaca que el cambiante contexto geopolítico e industrial de Europa ha reforzado la necesidad de capital paciente en HardTech climática. La firma señaló la guerra en curso en Ucrania, la inestabilidad en Medio Oriente, la presión sobre los mercados energéticos, cadenas de suministro más frágiles y un entorno político estadounidense impredecible como factores que han hecho que la resiliencia industrial y la seguridad energética sean más urgentes por razones tanto estratégicas como financieras.
La inversión del FEI está respaldada por el mandato de RCR-REPowerEU y respalda el objetivo de la Unión Europea de alcanzar la neutralidad climática para 2050, al tiempo que ayuda a reducir la dependencia de Europa de los combustibles fósiles importados. El respaldo también refleja un impulso más amplio para movilizar inversión privada para empresas de alto riesgo y en etapa inicial que trabajan en tecnologías que pueden respaldar la transición verde y la competitividad industrial de Europa.
“No podemos seguir hablando. Necesitamos convertir las palabras en acciones. Europa necesita empresas tecnológicas más competitivas, y Dinamarca tiene las ideas, el talento y la investigación para desarrollarlas. Veo este potencial todos los días entre nuestros miembros. No es habitual que un sindicato se convierta en inversor, pero espero que la AIF pueda predicar con el ejemplo e inspirar a otros a seguirlo”, afirmó la presidenta de la AIF, Laura Klitgaard.
Climentum está invirtiendo desde el Fondo II con equipos ubicados en los países nórdicos y Alemania. La firma dijo que su presencia local le ayuda a encontrar empresas alineadas con su tesis, evaluar oportunidades más allá de la tecnología misma y apoyar a los fundadores después de la inversión.
Con el Fondo II, Climentum espera realizar alrededor de 20 inversiones y seguir liderando rondas Seed y Serie A en startups B2B HardTech europeas. Su estrategia sigue centrada en empresas que puedan combinar el impacto climático con sólidos fundamentos empresariales, al tiempo que ayudan a Europa a reconstruir una base industrial más sostenible, resiliente y competitiva.